太陽能光伏似乎已經(jīng)成了資本市場不老的傳說，各種新政屢屢出擊。昨天，媒體報道稱，《“十二五”太陽能光伏產(chǎn)業(yè)發(fā) 展規(guī)劃（征求意見稿）》（下稱《規(guī)劃》意見稿）將于今年10月前后出臺，光伏巨頭們的勢力范圍也將出現(xiàn)新格局。對此，業(yè)內(nèi)人士給出了二級市場的布局策略。

我國是世界上太陽能資源最好的國家之一。經(jīng)過多年的快速發(fā)展，我國已形成較完整的光伏產(chǎn)業(yè)鏈，整體技術(shù)水平較高，發(fā)電成本已日益接近常規(guī)火電，具備了啟動國內(nèi)市場的良好條件。當(dāng)制約快速發(fā)展的政策和機(jī)制被突破后，我國將迎來光伏發(fā)電大規(guī)模利用的5―10年“黃金期”，一如五年來風(fēng)電走過的發(fā)展歷程。

但值得注意的是，從光伏生產(chǎn)大國走向光伏強(qiáng)國，我國還需做好兩方面的工作：一是要重視太陽能發(fā)電行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的制定，二是要加大技術(shù)研發(fā)投入和轉(zhuǎn)化力度，以提高我國光伏產(chǎn)業(yè)的核心競爭力，構(gòu)建我國新能源產(chǎn)業(yè)的國際競爭新優(yōu)勢。

從資源條件看，我國太陽能資源豐富，大部分地區(qū)屬于二類以上資源豐富區(qū)，在西部地區(qū)年滿發(fā)電小時數(shù)在1500以上，在東部地區(qū)平均年滿發(fā)電小時數(shù)可達(dá)到1100-1200小時，是世界上太陽能資源最好的國家之一。從應(yīng)用潛力看，我國現(xiàn)有可利用建筑面積約180億平方米，如利用10%就可以至少裝機(jī)1億千瓦，年發(fā)電量約1300億千瓦時。另外在西部太陽能資源豐富地區(qū)，還有大量戈壁和荒漠，裝機(jī)潛力巨大。從產(chǎn)業(yè)基礎(chǔ)看，經(jīng)過多年的快速發(fā)展，我國已經(jīng)形成從硅材料提純、電池制備到組件生產(chǎn)比較完整的產(chǎn)業(yè)鏈，整體技術(shù)水平較高，2010年光伏電池產(chǎn)量達(dá)到1000萬千瓦，占全球的50%，居世界首位，預(yù)計到2012年總產(chǎn)量將突破1500萬千瓦，完全可以滿足國內(nèi)規(guī)�；瘧�(yīng)用。

市場比較關(guān)心的光伏發(fā)電成本目標(biāo)方面，計劃到2015年，光伏系統(tǒng)成本下降到1.5萬元/KW，發(fā)電成本下降到0.8元/KWH，配電側(cè)達(dá)到“平價上網(wǎng)”；到2020年，系統(tǒng)成本下降到1萬元/KW，發(fā)電成本達(dá)到0.6元/KWH，在發(fā)電側(cè)實現(xiàn)“平價上網(wǎng)”。

《規(guī)劃》意見稿的另一亮點在于薄膜電池得到重視，提出將在“十二五”期間重點發(fā)展非晶與微晶相結(jié)合的疊層和多結(jié)薄膜電池。為了降低薄膜電池的光致衰減，鼓勵企業(yè)研發(fā)5.5代以上大面積高效率硅薄膜電池，開發(fā)柔性硅基薄膜太陽電池卷對卷連續(xù)生產(chǎn)工藝等。

中投顧問新能源行業(yè)研究員沈宏文認(rèn)為，《規(guī)劃》對光伏產(chǎn)業(yè)的意義體現(xiàn)在以下方面：一是提出了光伏產(chǎn)業(yè)的發(fā)展目標(biāo)，高達(dá)10GW的裝機(jī)容量提振了市場對光伏產(chǎn)業(yè)的信心。其中屋頂太陽能電站有助于促進(jìn)光伏發(fā)電向分布式電站發(fā)展。二是規(guī)范了光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展環(huán)境�！兑�(guī)劃》意見稿對光伏行業(yè)的多個方面提出了具體的要求，有利于推動光伏產(chǎn)業(yè)健康發(fā)展。三是為光伏產(chǎn)業(yè)的技術(shù)發(fā)展方向提供了指導(dǎo)。在發(fā)展多晶硅電池技術(shù)的同時，薄膜電池也得到了重視，有利于推動光伏技術(shù)的全面發(fā)展。大同證券投資顧問付永翀認(rèn)為，短期來看，光伏產(chǎn)業(yè)中晶體硅電池將依舊占據(jù)主要地位。雖然今年上半年全球光伏需求不旺，導(dǎo)致多晶硅價格大幅下跌，逼近歷史低點，但這主要是由于德國和意大利為首的歐洲市場的裝機(jī)停滯。

下半年來看，歐洲政策已經(jīng)趨于穩(wěn)定，同時伴隨著三季度的旺季，多晶硅價格有所企穩(wěn)反彈。雖然光伏需求尚未出現(xiàn)明顯好轉(zhuǎn)跡象，但預(yù)期已經(jīng)導(dǎo)致下游企業(yè)開始逐步增加多晶硅庫存，此種預(yù)期還將導(dǎo)致多晶硅價格繼續(xù)小幅上漲。

如果其間光伏需求開始出現(xiàn)好轉(zhuǎn)，則多晶硅價格有望持續(xù)上漲。因此，相應(yīng)的多晶硅材料可能具備一定的短期機(jī)會，如 樂山電力 、 川投能源等。

為維持長遠(yuǎn)的可持續(xù)發(fā)展，近年來各國政府不斷推出促進(jìn)光伏行業(yè)發(fā)展的有利政策，大大促進(jìn)了光伏行業(yè)的發(fā)展，對光伏減反玻璃行業(yè)具有較大的帶動作用。我國政府也對光伏行業(yè)給予了高度重視，國務(wù)院及有關(guān)部門先后頒布了一系列政策，為本行業(yè)的發(fā)展建立了良好的政策環(huán)境，推動了行業(yè)的發(fā)展，自2009年開始，財政部、國家發(fā)改委等部門推出一系列例如“太陽能屋頂計劃”、“金太陽工程”等政策措施，以發(fā)展國內(nèi)屋頂太陽能和光電一體化建筑的示范推廣。今年以來，以金太陽示范工程為抓手，國家對于屋頂光伏電站的政策支持力度持續(xù)加大。繼去年調(diào)整金太陽示范工程項目補(bǔ)貼辦法后，今年相關(guān)部門更是進(jìn)一步明確了示范工程的財政補(bǔ)貼政策，近日財政部又宣布啟動了今年第二批24.7萬千瓦金太陽示范項目。

近年來，國內(nèi)太陽能電池制造業(yè)飛速發(fā)展，并逐漸成為全球光伏產(chǎn)業(yè)制造基地，同時帶動上游光伏玻璃的需求。2009年中國的太陽能電池產(chǎn)量為4，100MW，超越日本和德國，居全球第一。其中，晶體硅太陽能電池產(chǎn)量占全球晶體硅太陽能電池產(chǎn)量的54%。同時，為了有效啟動國內(nèi)光伏市場，中國政府頒布了一系列光伏產(chǎn)業(yè)發(fā)展支持政策，2010年國內(nèi)新增裝機(jī)容量達(dá)到了527MW，未來在政策驅(qū)動下裝機(jī)容量仍將繼續(xù)保持高速增長。根據(jù)正在擬定的《可再生能源發(fā)展“十二五”規(guī)劃》，光伏發(fā)電裝機(jī)目標(biāo)被確定為到2015年達(dá)1000萬千瓦，到2020年達(dá)5000萬千瓦。值得注意的是，到2015年，屋頂光伏電站規(guī)模為300萬千瓦，到2020年則達(dá)2500萬千瓦。截至2010年，屋頂光伏電站的裝機(jī)規(guī)模約30萬千瓦。過去五年中，除2009年受經(jīng)濟(jì)危機(jī)影響增速放緩，僅增長了58%以外（當(dāng)年世界平均增長率僅為6%），其余各年中國光伏產(chǎn)品產(chǎn)量的增長率均超過了130%，遠(yuǎn)高于世界平均水平45%。目前，中國已經(jīng)連續(xù)三年成為世界第一大光伏產(chǎn)品制造國。據(jù)路透社2010年12月28日報道，中國可再生能源學(xué)會副理事長、光伏分會主任趙玉文預(yù)計2010年中國光伏產(chǎn)品的產(chǎn)量將達(dá)到8GW（吉瓦），占世界生產(chǎn)總量的50%，居世界首位。

國金證券新能源與電力設(shè)備行業(yè)首席分析師張帥認(rèn)為，太陽能行業(yè)短期的問題，是景氣高峰期形成的供給無法被下游消化。由于前一輪景氣過于火爆，資金涌入形成過多供給。不過，盡管全球需求疲弱，但中國市場增長迅速，因此“只與中國安裝市場有關(guān)”是目前唯一可選的子行業(yè)。而安裝環(huán)節(jié)的逆變器、支架、安裝，逆變器是目前首選。

但值得注意的是，從光伏生產(chǎn)大國走向光伏強(qiáng)國，我國還需做好兩方面的工作：一是要重視太陽能發(fā)電行業(yè)標(biāo)準(zhǔn)的制定，二是要加大技術(shù)研發(fā)投入和轉(zhuǎn)化力度，以提高我國光伏產(chǎn)業(yè)的核心競爭力，構(gòu)建我國新能源產(chǎn)業(yè)的國際競爭新優(yōu)勢。